香港經濟持續收縮，市民又應如何自處？

常言道：居安思危，但現實生活中又有多少人能做到？假如知道明天要刮颱風，我們今天才會把盆栽收起來。這完全符合人性常理，但並不符合應付複雜而多變的投資世界。

政府統計處剛公佈了2020年第二季的本地生產總值（GDP）預估數字，預計按年收縮9%，是自2001年起最長的經濟衰退時期。儘管本地出口或轉口貿易數字因環球經濟活動逐漸恢復而逐步復甦，本地民生經濟仍在水深火熱之中。

根據統計處數字，私人消費開支錄得歷來最大跌幅，達14.5%。無論奢侈品或民生用品都無一幸免。在消費嚴重衰退及營商環境極不明朗的情況下，結業潮陰霾揮之不去，預期勞工市場將大幅惡化，進一步影響個人消費活動。在疫苗面世前，疫情不可能在短期內完全受控，加上社會運動的雙重夾擊，本地經濟要恢復元氣並重新找到方向，談何容易。

因此，一些人便主張以「現金為王」逃避風險，希望以不變應萬變。諷刺的是，香港實際存款利率達負3.3%。在長期危機中，如果你不能繼續保持資產以超越通脹的方式穩健增長，數年後當經濟復甦時，你便已經輸掉10%購買力，情況有如逆水行舟，不進則退。

反觀2017年，港股進入「大時代」，恒生指數錄得36%，是自2009年以來最大的升幅。一些表現最好的主要股份回報甚至高達266%！正當市場熱烈歡騰時，數據顯示超過6成投資者所得回報低於5%，接近4成投資者甚至沒有回報或虧損！相信很多股票投資者都知道，單靠購買數隻股票不可能獲得穩定的長期回報，更枉論利用簡單的股票投資達成人生目標。因此，每逢波動，資產組合裡只得港股和存款的人回報如人飲水，冷暖自知。

香港因為資訊發達，加上本身是金融城市，市場工具繁多，比起其他發達地區可能更容易接觸投資資訊。研究顯示，近6成受訪港人有投資習慣，而只投資股票的佔當中近半。如此種種正揭露香港人整體缺乏宏觀的理財概念。結果呢？在市況不利時，選擇持有蒙受通脹損失的現金；而當市況好轉時，卻又未能把握增長機會又蒙受資金損失。如此的長期承受購買力及資金的雙重損失，對個人及社會整體均非常不利。

個人層面上，市民大眾錯覺越是理財越是虧損，恍惚投資後離理財目標反而更遠。又例如，很多人直至退休前都沒發現，辛勤工作所獲的薪金正持續喪失購買力。如在退休前不幸患上大病，更是應驗了「勤勤力力，終須乞食」的悲劇。從更廣的社會層面而言，亞洲是全球人口老化速度最快的地區之一。到2060年，亞洲的老年人口將佔全世界老年人口的60.7%！如果，現時亞洲的年輕勞動人口未能及早醒覺，為自己建立好穩健的資金規劃，在勞動人口日漸減少的情況下，政府將來必定無力提供足夠的社會資助（如生果金），這樣將導致老年人的醫療、生活和消閒開支嚴重不足，甚至帶來嚴重的社會及人道問題。

這也難怪，無論在大/中/小學，始終沒有一堂理財課。包括老師們在內，絕大部份人以為理財不是存款便是投資，可謂只知其果而不知其因，很容易出現本末倒置的情況。例如，過份關注儲蓄的人們，對於風險通常抱有錯誤觀念，以為單靠存款便可以達到人生目標；又或者對股票有興趣的人，過於熱衷尋找獲得回報更高更快的方法，以致最終都落得傾家蕩產的結局。

香港老一輩最熟悉的「理財」方法莫過於「銀行定期存款」。在1980年代初，香港活期存款（活存）利率一般都在8%以上，定期存款（定存）利率更輕鬆達到15%以上！在這個年代長大的人，根本無需擔心資本增值問題，只要開立定存戶口，便躺著也賺錢。然而，那個年代經已過去，香港目前活存年利率為0.001%，定存年利率為0.2%，顯然大幅跑輸通脹。但時至今天，仍有為數不少的人習慣成自然，在銀行櫃台聽到如此低的利息後，竟然還繼續定存，筆者看著也著實心痛。

說了那麼久，我們都明白到理財的重要性和它在不同時期/氣氛在社會大眾心裡都得不到真正的重視。其實真正的理財一直都充滿樂趣。我們認為，理財是終生學習的過程。希望讀者們不要被一些財務機構的宣傳手法所誤導，以為做了些什麼便算完成理財。理財並無一張待辦清單，更沒有完成的一天。每次客戶聯絡我們，我們都像「家庭醫生」一樣，希望透過聆聽客戶的生活規劃、家庭的大小變動，和客戶分析出沿路上的不同理財目標。在執行規劃時，我們便成了客戶的「夥伴」，協助加強你的執行紀律。同時，我們將透過持續會面與你溝通生涯上的細微變化，繼續進行更多有效的理財規劃。俗語有云：「你不理財，財不理你」，家族辦公室是你的資金管家，他們將透過「設定」、「規劃」、「實行」、「檢視」、「調整」等五步循環，不懈的替你達到增值、財務自由和傳承的終生目標。

最後及最重要的是，與其說是「理財」，其實更多的是「理心」。往往，在理財的過程其實是了解人生目標的好時機，透過全面的理財規劃之後，能夠帶給你更清晰的人生目標，日常工作做起來才更踏實，也更容易真正達到財務自由。

現在，請問你決定要告別因市況大幅波動而導致資金規劃無門的困境了嗎？請問你希望找到努力工作的原動力嗎？請問你希望早日達到財務自由與生活自由嗎？在「疫」境之下，絕對是反思及重整自身資產配置的良機，透過各種重置計劃能夠在經濟復甦後，把握資產穩健上升並直指人生目標的機會。

美國總統艾森豪曾經說過：

「計劃本身微不足道，制定計劃的過程才是最重要的。」

“ Plans are nothing. Planning is everything.”

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